Как стать успешным инвестором: 3 простых шага
Главная Финансы, Личные финансы, Обучение трейдингу

Как однажды сказал Стив Джобс, «Нет ничего сложнее простоты». И это относится не только к разработке «макинтошей» и «айфонов», где за кажущейся простотой стоит большая работа и сложные алгоритмы. Неважно, кто вы, новичок, который только начинает собирать свой портфель, или опытный инвестор. Не слушайте гуру Уолл-стрит, которые считают, что чем сложнее модель, тем она лучше. Три совета, которые мы дадим вам сегодня, позволят выстроить простую, но умную инвестиционную стратегию.

1. Диверсифицируйте, но не увлекайтесь

Многие люди считают, что здравый смысл — это добавлять в портфель любой новый инструмент, возникший на горизонте: смарт-бета-фонды, рыночно-нейтральные биржевые фонды и так далее. Это большая ошибка. Чем более нишевыми и сложными активами вы набиваете портфель, тем сложнее им управлять, и в итоге вы добьетесь не диверсификации, а просто неподъемного инвестиционного инструмента.

На самом деле, чтобы заработать в долгосрочной перспективе, не нужно ничего, кроме смеси из нескольких хорошо диверсифицированных фондов американских акций и облигаций. Если хотите, можно добавить немного иностранных акций. Если же пенсия уже близко, рассмотрите возможность включения в пенсионный план аннуитета, то есть выплаты дохода равными долями.

Начните с основ — для этого нужны всего несколько биржевых фондов — и двигайтесь дальше с большой осторожностью.

В противном случае вы рискуете вложиться в инструменты, работу которых недостаточно понимаете, не говоря уже о том, что объекты ваших инвестиций будут многократно дублироваться.

Методы диверсификации

2. Начните с недорогих индексных фондов

Это важно по двум причинам. Первая — последовательность. Индексные фонды всегда следуют за определенным индексом, и вы точно знаете, во что вкладываетесь.

Именно поэтому индексные фонды — отличные строительные блоки для хорошо сбалансированного портфеля. Вам не придется беспокоиться, что ваша стратегия инвестирования пошла наперекосяк, потому что менеджер фонда «голубых фишек» решил проявить инициативу и вложить часть денег в рискованные небольшие компании.

Вторая причина — доходность. Очень малая часть менеджеров активно управляемых фондов способны подолгу обыгрывать рынок. Если сомневаетесь, вот справка: по данным S&P SPIVA Scorecard, за десятилетний период, заканчивающийся в конце июня, 80% фондов, которые вкладываются в крупные компании, показали доходность ниже, чем индекс S&P 500 (INDEX: US500). При этом они довольно дорого берут — 1% от стоимости портфеля в год и больше.

При этом можно запросто найти индексные фонды с платой в 0,2%, а то и 0,1%. Это не значит, что активных фондов нужно полностью избегать, но к ним стоит обращаться с конкретной целью, понимая, что вам требуется что-то, что нельзя получить в индексном фонде, и что доходность операции превысит их комиссионные.

Можно создать очень простой в управлении портфель с диверсифицированным охватом почти всех американских рынков акций и облигаций с помощью всего двух фондов: фонда, отслеживающего общий индекс фондового рынка США, и фонда, ориентированного на американские облигации.

Также можно добавить в портфель фонды, ориентированные на международный фондовый рынок и рынок облигаций.

FAQ по индексным фондам

3. Боритесь с желанием «повысить доходность»

В работе инвесторы терпение — самый сложный навык. По советам экспертов может создаться впечатление, что опытный инвестор постоянно рыщет по рынку в поисках новых возможностей и всегда готов изменить инвестиционную стратегию. Это, конечно, наивный взгляд.

Чем больше движений вы сделаете, тем больше вероятность, что какое-то из них окажется убыточным — можно перехитрить рынок один раз, но делать это постоянно почти невозможно.

Поэтому, если вы решили создать широко диверсифицированный портфель, обратитесь к индексным фондам, соответствующим вашей терпимости к риску, а потом оставить его в покое. Иногда стоит заново балансировать портфель, чтобы в нем не образовывались перекосы, и, возможно, постепенно, с возрастом, переходить к более консервативным инвестициям.

Не стоит перестраивать портфель или менять стратегию только потому, что цены на акции пошли вверх или вниз, или потому, что вы прочли прогноз какого-то эксперта (не более чем прогноз!) о будущих ценах.

Так что в следующий раз, когда какой-нибудь аналитик скажет, что опытный инвестор непременно должен использовать сложные стратегии или вкладываться в те сектора экономики, которые растут именно сегодня, помните, что в инвестировании (как в жизни в целом) простота — ваш друг, а сложность — враг.

Бонус: 10 удивительных фактов о Уоррене Баффетте и его богатстве

Читайте также:
Пожалуйста, опишите ошибку
Закрыть